Čistá vs. hrubá dividenda

Akcie alebo podielové fondy, ktoré vypláca dividendy, vrátia časť svojich ziskov investorom. Výška dividendy nie je taká dôležitá ako výnos, čo znamená, že percentuálny podiel na výnosoch predstavuje dividenda. Napríklad 10-percentná ročná dividenda z akcií vo výške 1 USD znamená, že akcie dosahujú 10%. Pri výpočte dividend je vždy užitočné zvážiť „hrubý“ verzus „čistý výnos“.

Finančné médiá ponúkajú informácie o výnosoch dividend pre akcie aj fondy.credit: webphotography / iStock / Getty Images

Zistiť hrubý výnos

Hrubý výnos je dividendový výnos zo zásoby pred zohľadnením akýchkoľvek výdavkov, daní alebo zrážok. Výpočet hrubého výnosu je jednoduchá vec rozdelenia sumy dividend cenou akcií, keď investor kúpil cenný papier. "Bežný" výnos by bol rovnaký výpočet, pričom sa použije cena akcií pri výplate dividend. Výsledná percentuálna hodnota nezahŕňa žiadny kapitálový zisk alebo stratu, či už realizovanú alebo nerealizovanú. Mnohé akcie platia štvrťročné dividendy, ktoré musíte spočítať za celý rok na výpočet ročného hrubého výnosu.

Výplaty podielových fondov

Podielové fondy vyplácajú rozdeľovanie, hoci vo väčšine prípadov to koncom roka robia len raz ročne. Fond je portfóliom cenných papierov: akcie, dlhopisy, vkladové certifikáty, zmluvy peňažného trhu, termínované kontrakty alebo kombinácia týchto a iných investičných nástrojov. Distribúcia fondu predstavuje príjem, ktorý fond získal z rôznych investícií, ako aj čisté kapitálové zisky z nákupu a predaja cenných papierov. Hrubý výnos vo fondoch a stavoch zostáva rovnaký: výška rozdelenia alebo dividendy, vydelená trhovou cenou v deň výplaty. Ceny fondu a akcií sa zvyčajne upravujú smerom nadol, aby odrážali výplatu, keď nastane.

Dividendy a dane z čistých akcií

Ak by bol investičný život jednoduchý, netreba vypočítať čistý dividendový výnos. Čistý výnos je však nezvyčajnou pravdou o tom, koľko z tejto investície skutočne zarábate. Keď akcie zaplatia dividendu, interný daňový úrad vstúpi a vyberie daň z peňazí. Daňový zásah musí byť odpočítaný od sumy dividend pred výpočtom čistého výnosu. Daňové právo tento problém ďalej spochybňuje klasifikovaním dividend ako „obyčajných“ alebo „kvalifikovaných“. Platíte daň z bežných dividend v rovnakej výške ako daň z ostatných príjmov, ktoré zarobíte. Kvalifikované dividendy majú nižšiu sadzbu dane z kapitálových ziskov.

Výnosy z podielových fondov

Ak vlastníte podielový fond, čistý výnos je rozdelená suma, mínus náklady účtované fondom, ako aj akékoľvek dane z tohto rozdelenia. Všetky podielové fondy účtujú poplatky a výdavky, zvyčajne v rozpätí 1 až 2 percentá. Fond odhalí výdavky, ktoré účtoval vo svojej ročnej účtovnej závierke. Ak chcete vypočítať čistý výnos, odpočítajte výdavky z distribučnej sumy, potom výsledok rozdelte podľa dátumu uzávierky fondu v deň výplaty. Aj keď reinvestujete distribúciu do viacerých podielov fondu, v roku, v ktorom ste ich získali, sa stále zdaňujú.